Vergi kaybı nedir?

Vergi kaybı, piyasadaki kayıpları somut bir vergi avantajına dönüştüren bir yatırım stratejisidir. Sadece kendi başına geri çekilme pozisyonu izlemek yerine, kaybetme güvenliğini satmak, vergi amaçlı kaybının kaybının farkına varabilirsiniz ve her yıl (veya 1,500 dolar) aynı şekilde geri dönebilirsiniz. - fark edilen kayıp kaybı, mevcut vergi yükümlülüğünüzü ortadan kaldırmak için başka bir yerde fark etmez.Eğer kayıplara karşın, kayıplarınızı azaltırsa, vergi kaybınızı her yıl (veya herhangi bir şekilde geri alabilirseniz)

Strateji, vergilenebilir broker hesaplarının en güçlü olduğunu. Vergi-advantaged hesaplar IRAs ve 401 (k)s gibi hesapların kayıp kesintilere izin vermez, çünkü içerideki kazanımlar ve kayıplar geri çekilmeye kadar tanınmaz. Bu nedenle, vergi kaybı hasat sadece dış emeklilik hesaplarını anlamak için geçerlidir.

Vergi Yitirilmesi Nasıl

The Core Mechanic

Her zaman ödediğinizden daha az bir güvenlik satıyorsunuz, bir sermaye kaybının farkına varıyorsunuz, ilk olarak aynı türün sermaye kazançlarını dengelemek için kullanılır - kısa vadeli kayıplar kısa vadeli kazançlar ve uzun vadeli kayıplar geri kalan kayıplar varsa, tam zamanlı olarak geri kalanlar geri kalanlar, tam olarak aynı şekilde sıfırlanırlar.[0] Herhangi bir dışsal gelirden 1000 $ 'a kadar bir şekilde geri ödeme yapmadan önce, satış kuralına geri çekilmekten sonra bu durumu tekrarlamak için başka bir şekilde geri almak için.

Çamaşır satış kuralı, eşinizin hesaplarını ve IRA'larınızı da dahil ettiğiniz tüm hesaplar boyunca geçerlidir. Bir kayıpta bir stok satarsanız ve eşiniz 30 günlük penceredeki aynı stokları satın alır, kayıp vergilenebilir hesaplarınızda satarsanız ve IRA'nızda satın alınırsa, bu koordinasyon genellikle göz ardı edilir, ancak beklenmedik vergi ayarlamalarına yol açabilir.

Step-by-Step Örnek

XYZ Corp'un 100 hissesini 100 $ karşılığında satın aldığınız gibi (10.000 $) Hisseler 70 dolara düşer, bu yüzden yılda 3.000 $ tasarruf edin.000 $ bir başka hisse sattınız. İşte etki için başka bir hisse sattınız:

  • $3,000 kaybı, $4.000 $ kazançtan 3.000 $ tasarruf eder, net sermaye kazançlarınızı 1.000 $ azaltır.
  • Eğer sermaye kazanç vergisi oranınız %20 ise, verginiz 800 $ (20$4.000 $) ila 200 $ (201,000 $) arasında düşer.600 $ tasarruf edersiniz.
  • Eğer başka kazanımlara sahip olsaydınız , $3,000 kaybı, ortalama gelirin 3.000 $ 'ını doldurabilir.% 32 vergi para kazanı, bu kullanılmış bir kayıptır.

Daha sonra, 7000 $ geri dönüşleri toplam bir borsa ETF (örneğin VTI) piyasa maruz kalmalarını sağlamak için geri döndürürsiniz.Bu yedek XYZ Corp'a önemli ölçüde aynı değildir, bu yüzden satış kuralı uygulamaz. Not, yeni maliyet temeli $ 7000 $ 'dır.

Ne zaman hasata

Piyasa geri dönüşleri sırasında en iyi fırsatlar ortaya çıkıyor, ancak bir pozisyon yıllık bir kayıptır.Birçok yatırımcı gözden geçirme portföyleri çeyrekte, maliyet temelinden 10-15'ten fazla tasarruf sağlar. Otomatik robo-advisor bunu sürekli gerçekleştiriyorsa, ancak manuel yatırımcılar yıllık vergi planlama sırasında özel dikkat çekmelidir.D:0).Yılın başlarında devam eden birçok yatırımcı, :0) Daha sonra satıştan kaçınmak için size esneklik verir.

Vergi kaybının temel Faydaları

1. Doğrudan Vergi Azaltımı

Sermaye, vergi faturanızı hemen düşürdü - özellikle yüksek gelirli yatırımcılar veya yeniden satıştan büyük kazançları fark edenler için, bir iş satmak veya hisse senedi seçenekleri kullanmak. tasarruflar yüksek vergi paraları konusunda önemli olabilir. Örneğin, üst federal para (yüzde 37) artı 3,8 Net Yatırım Gelir Vergisi (NIIT), kısa vadeli bir kazanç 40,8'de vergi indirimi elde edebilir.

2. Üst After-Tax Returns

Vanguard ve diğerleri vergi kaybının hasat sonrası% 0.5'e kadar geri döndüğünü gösteriyor.Geçmiş vergilerin% 0.5'e kadar, piyasadaki dalgalanmalara ve vergi durumunuza bağlı olarak, bu kesintiye uğratılan vergilerin bileşik etkisi, on binlerce dolara bile bir portföye kadar artabilir.

3. Portföy Rebalancing Opportunity

Satrançlar varlık tahsisinizi gerçek bir şekilde tetikler. Örneğin, uluslararası para birimlerine kıyasla veya benzer uluslararası ETF satın alırken, vergi kaybı yaratarak bir piyasayı yeniden bir disipline sokabilirsiniz. Örneğin, uluslararası sorumluluklarınız ABD stoklarına göre azaldıysa, uluslararası fonlarda zararlar elde etmek ve uluslararası finanse etmek için uluslararası bir uluslararası ETF'i geri alabilir.

4. Sıradan İncome Deduction

Net kayıplar kazanımlar aştığında, her yıl sıradan gelire karşı 3.000 $ 'a kadar çıkabilirsiniz.% 35 para karşılığında bu, yıllık vergi tasarruflarında $ 1.050'ye kadar. Kullanılmamış kayıplar gelecekte bunları kullanabilirsiniz, bu yüzden başka bir sermaye kazancını asla fark etmezseniz bile.

5. Davranışsal Disiplin

Para kaybınızı düzenli olarak gözden geçirmeniz ve “taraf etkisi” nedeniyle karşılaşabileceğiniz doğal insan eğilimini karşılamaktadır.Bu modele karşı çıkmak için bir kayıp atarak, proaktif bir vergi hareketine dönüşerek, iyi yatırım alışkanlıklarını güçlendirebilirsiniz. Birçok yatırımcı “taraf etkisi” nedeniyle kaybedenleri ortadan kaldırır, ancak vergi kaybı bu modeli bozmak için rasyonel bir mekanizma sağlar.

Önemli düşünceler ve Pitfalls

The Wash Sale Rule

IRS Bölüm 1091'de, aynı güvenlikte bir kayıp iddia edemezsiniz: 0, ETF ve eşler dahil olmak üzere tüm hesaplarda geçerli olacaktır. Aynı güvenlikten 30 gün önce veya satıştan sonra veya hemen aynı hisse senedi satın almadan önce, aynı güvenlikle birlikte, aynı güvenlikle ilgili olarak, aynı güvenlikle ilgili olarak, bir S&P 500 ETF (VO) veya eşleri de aynı şekilde kullanmak için geçerli değildir.

Kısa Süreli vs. Long-Terminal

Kısa vadeli sermaye kazanımlar sıradan gelir oranlarında vergilendirilir (yüzde 37 artı NIIT’ye kadar), uzun vadeli kazanımlar ilk önce düşük fiyatlara sahip olsa da, daha düşük oranlarda vergilendirilir.

İşlem Maliyetleri ve Execution

Birçok broker şimdi komisyonsuz ticaret teklif ederken, teklif-ask yayılabilir ve piyasa etkisi hala fayda sağlayabilir - özellikle de ince ticaretli menkul kıymetler için. Ayrıca, yeni bir varlıkta yeniden ortaya çıkmak, gelecekteki vergi faydalarını etkileyecektir.

Devlet Vergisi Implikasyons

Örneğin, Kaliforniya, sermaye kaybının farklı şekilde zarar görmesini ve kayıplarına farklı şekilde zarar veriyor. Bazı eyaletler federal kurallara uygun değil, Kaliforniya da vergilendirmek için daha düşük fiyatlara sahip olsa bile, New York gibi diğer devletler kendi kurallarına sahipler.

Etkili Vergi Kayıpları için Gelişmiş Stratejiler

Doğrudan Indexing

Doğrudan indeksleme, geri kalan holdingler aracılığıyla bu hisse senedi satın almayı içerir.Bu, ETF tabanlı stratejilerin hasat fırsatlarını oluşturabilir.Tek bir stok damlaları olduğunda, bu hisse senedi belirli bir eşleme sırasında doğrudan indeksleme teklif edebilir, genellikle 100 $ veya 250,000. Doğrudan endeksleme için portföyünüzü portföyünüzü portföyünüzü portföyünüzü portföyünüzü portföyünüzü portföye dönüştürmenize olanak sağlar.

Düşük Yıllarda Vergi Kazanıyor

Düşük veya sıfır gelirle bir yılınız varsa, hasat vergisi kazanımı ile elde edilen fiyatın yıllık sermaye kazançlarının geri kalanının (47,025) vergilendirmesi yoluyla elde etmenize olanak tanırsınız. Örneğin, düşük gelirli bir yıl içinde fark etmek istiyorsanız, vergi iadesi almadan bu menkul kıymetlerin bedelinin bedelinin değerini tekrarlayabilirsiniz.

Yıl Sonu Planlama ve Kayıplar Yönetimi

Birçok yatırımcı Aralık ayına kadar bekler, ancak daha önce satış kurallarını yıkamak için daha fazla zaman verir.Eğer daha büyük bir kayıp taşımazsa, yeni kayıplar elde etmeyi seçebilirsiniz, çünkü ilerici kazançlar her iki normal vergiyi ve NIIT’yi daha iyi bir şekilde tahmin ederseniz.

Spousal Koordinasyon

Satış kuralları hem sizin hem de eşinize uygulanır. Eğer eşiniz 30 günlük pencere içinde aynı güvenliği satın alırsa, çoğu çift bu kuralı ihlal ediyor. Örneğin, bir hisse kaybı elde ederseniz, eşinizin 30 günlük penceredeki aynı parayı satın almadığından emin olun.

Vergi kaybı vs. Vergi Kazanıyor

Kayıp hasat mevcut vergiyi azaltırken, hasat etmek tersini yapar: Her iki stratejiyi de zamanından önce maliyetle sıfırlamanıza olanak tanır.Örneğin, büyük kayıplarla birlikte, gelecekte daha yüksek vergi para kazanımı elde etmeyi beklediğinizde,% 0'lık bir “banka” tasarruf edin, daha sonra daha düşük vergi oranınızı satmanız durumundaki varlıkları dengelemenize olanak sağlar. Örneğin, büyük kayıplarla birlikte, gelecekteki kazançları dengelemek için daha iyi bir şekilde “banka” elde edebilirsiniz.

Sınırlamalar ve Riskler

  • [FONT:0) Hiçbir kazanç veya gelir olmadan hemen yararlanamaz: Eğer sermaye kazançları yoksa, kesinti eşinin üzerinde sıradan bir gelir elde etmez, kayıplar mevcut fayda sağlamaz - sadece taşımakta fayda sağlar.
  • [FONT:0)Opportunity geri dönüş maliyetinin geri çekilmesine neden olabilir, ancak yedekin kendisi hızla geri kazanılabilir bir pazarda özellikle riskli olabilir.
  • [FONT:0)İncreased karmaşıklığı ve rekor koruma: Her vergi için tarih satın alma tarihleri, maliyet temel yöntemleri takip etmeli ve bu araçları basitleştirmek için dönemler tutmalısınız, ancak manuel tüccarlar disipline ihtiyaç duyar.
  • [FONT:0) Aşırılık riski: Küçük kayıplar elde etme isteği aşırı ciroya, daha yüksek maliyetlere ve yatırım planlarınızdan uzaklaşmak için yol açabilir. Frequent ticaret, aynı zamanda satışların maliyetini artırabilir.

Vergi kaybının ne zaman değere değer olmadığı

Küçük portföyler için (50.000 $) veya düşük vergi paraları (% 10 veya 12), potansiyel tasarruflar çabayı haklı çıkarmaz. Ayrıca, yatırıma değer vermeyi planlıyorsanız, bu menkul kıymetlere zarar vermemelisiniz - doğrudan tam adil piyasa değerini düşürmenize ve sermaye vergilerini düşürmenize izin verirsiniz.

Teknoloji ve Otomasyon

Robo-advisors Betterment, Wealthfront ve Schwab Akıllı Portföyler, Excel'de otomatik vergi kaybı hasat sunar. Bu platformlar, satış ihlalleri olmadan sürekli olarak rezervasyon yaptırır ve vergi kaybı raporları sunar.In DIY yatırımcılar için, Tax-Losss Harvesting Tool gibi yazılımlar çalışır, ancak vigilance. Teknoloji insan hatası azaltır ve özellikle de uçucu dönemlerdeki tasarruf sağlar.

Yaygın Yanlışlar ve Hatalar

  • [FONT:0) “Tax kaybı sadece zenginlere fayda sağlar.”) Yüksek gelirli yatırımcılar en büyük dolar tasarruflarını görüyor, vergilenebilir bir portföyle herkes ve net kayıplarda en az 3.000 $ tasarruf sağlayabilir.Orta gelirli bir yatırımcı bile sıradan gelir kesintisinden 600-1,000 dolar tasarruf edebilir.
  • [FONT:0) “Yıl sonunda tüm kayıp pozisyonları satmanız gerekir.”) Hasatlama her zaman yapılabilir. Aslında, erken hasat etmek size satış kuralları ve son dakika pazar karmaşasından daha fazla esneklik verir.
  • [FONT:0) “Bu yeni hisseleri satmadığınızda faydayı geri satın alabilirsiniz.”).
  • [0] “Tüm kayıplar eşit.”) Kısa vadeli kayıplar uzun vadeli kayıplardan daha değerlidir, çünkü daha yüksek vadeli kazanımlar elde ederler.

Vaka Çalışması: Consistent Harvesting Güç

Her bir 500 $ portföyünü her biri yılda% 7 oranında ortalama yıllık getiriyi 20 yıldan sonra satın almayı kabul edin.Bir uygulama günlük vergi kaybı hasat sonrası, diğer% 0.5 $ 'lık ortalama yüzde 10 oranında artışla, hasat sonrası getiri oranına göre % 0.8 oranında artış gösterir.Bu, vergi oranlarına göre değişir ve vergi artışlarının yaklaşık 2,9 milyon dolara kadar artabilir.

Sonuç Sonuç Sonuç Sonuç Sonuç Sonuç Sonuç Sonuç

Vergi kaybı hasat, vergileri azaltmak ve daha sonra gelişmiş portföyleri artırmak için güçlü, yasal bir araçtır.Onlara benzer varlıklarla birlikte gelir ve satış kurallarına saygı duyarsınız, piyasadaki dalgalanmaları stratejik bir avantaja dönüştürebilirsiniz. Bu, büyük vergi paralı portföylere sahip yatırımcılar için en etkili bir işlemdir, ancak daha mütevazi portföyler otomatik araçlarla faydalanabilir.En iyi sonuçlar için, genel planlarınızı ve finansal planınızı entegre edebilirsiniz.

Ayrıca okuma ve Kaynaklar

  • [FONT=0)IRS Topic No. 409 – Capital Wins and Missinges).
  • [0]Investopedia: Vergi-Losss Hasat[Dönemli: 1 )
  • [0]Charles Schwab: Vergi-Losss Su Faydaları ve Limitleri).
  • [FONT:0)Vanguard: Vergi-Losss Bireysel Yatırımcılar için Para Kazanıyor (PDF)).
  • [0]Betterment: Vergi-Losss Hasat İşleri [Döntilmişler 1 )