Понимание собственности партнерства vs. Отдельная собственность

Прежде чем начать какое-либо разделение, вы должны правильно определить, что считается собственностью партнерства и что остается личной собственностью отдельных партнеров. В соответствии с Единым законом о партнерстве (UPA) собственность считается собственностью партнерства, если она была приобретена с партнерскими фондами, используется в партнерском бизнесе или титулована на имя партнерства. Напротив, собственность, принадлежащая партнеру до вступления в партнерство - или приобретенная с личными средствами - обычно остается отдельной собственностью этого партнера, если она не была предоставлена или оплачена партнерством. Это различие важно, потому что собственность партнерства подлежит требованиям от кредиторов бизнеса, в то время как отдельное имущество обычно не является.

Суды рассматривают несколько факторов при классификации имущества, в том числе то, как актив был зарегистрирован в книгах партнерства, как он использовался на практике и был ли он указан в соглашении о партнерстве. Например, транспортное средство, названное в имени партнера, но используемое ежедневно для деловых поставок и поддерживаемое партнерскими фондами, может быть реклассифицировано как имущество партнерства. Аналогичным образом, недвижимость, которой партнер лично владеет, но арендует партнерство по рыночным ставкам, остается отдельным имуществом, если партнерство не платит за улучшения или ипотечные платежи напрямую.

Общие примеры собственности партнерства включают:

  • Недвижимость, приобретенная для деловых операций (например, склад или розничная площадь)
  • Бизнес-оборудование, машины и транспортные средства
  • инвентарь и сырье
  • Патенты, товарные знаки, авторские права и другая интеллектуальная собственность, разработанная в ходе партнерства
  • Банковские счета и инвестиционные счета, находящиеся на имя товарищества
  • Списки доброй воли или клиентов, созданные в течение срока действия партнерства
  • Страховые полисы, назвав партнерство бенефициаром
  • Лицензионные доли и лицензии, имеющиеся на имя товарищества

Ошибка в отношении личного актива партнера в отношении имущества партнерства - или наоборот - может привести к серьезным юридическим спорам. Во избежание двусмысленности партнеры должны вести четкий инвентарь имущества партнерства и регулярно обновлять его. Некоторые партнерства также включают в свое операционное соглашение график имущества, в котором конкретно перечислены активы, принадлежащие партнерству и которые остаются отдельными. Этот активный подход экономит значительное время и судебные издержки во время роспуска.

Правовые рамки, управляющие отделом активов

Большинство юрисдикций кодифицировали правила, часто вытекающие из Единообразного закона о партнерстве (UPA) или Пересмотренного Единообразного закона о партнерстве (RUPA) , которые обеспечивают основу по умолчанию, когда не существует соглашения. Эти законы направлены на обеспечение того, чтобы каждый партнер получал свою долю чистых активов партнерства после того, как все обязательства были оплачены. Понимание этих дефолтов является ключевым, потому что они применяются автоматически, если ваше соглашение о партнерстве молчит по конкретному вопросу.

Единообразный закон о партнерстве (UPA) и пересмотренный единый закон о партнерстве (RUPA)

УПА (принята в большинстве штатов США) устанавливает приоритет платежей при роспуске: во-первых, выплачиваются партнерские долги перед кредиторами-непартнерами; во-вторых, выплачиваются долги перед партнерами (кроме капитала и прибыли); в-третьих, возвращаются взносы партнеров в капитал; и, наконец, оставшаяся прибыль распределяется по акциям партнеров. RUPA (пересмотр 1997 года) упрощает этот процесс и предоставляет более подробные правила для ликвидации. Важно проверить, какой вариант следует вашему штату, поскольку некоторые положения существенно отличаются. Например, RUPA уточняет, что партнер, который неправомерно расторгает партнерство, все еще может участвовать в ликвидации, но должен компенсировать другим партнерам ущерб.

Некоторые штаты приняли RUPA с изменениями, которые влияют на то, как оценивается гудвил или как приоритеты партнерских кредитов. Несколько штатов следуют первоначальному UPA или имеют свои собственные уникальные коды партнерства. Вы можете проверить статус принятия вашего штата через Единообразная комиссия по праву , чтобы точно понять, какие правила применяются.

Роль Соглашения о партнерстве

В соглашении о партнерстве содержится основной документ, регулирующий разделение активов. В хорошо составленном соглашении будут указаны:

  • Процент или формула деления чистых активов
  • Какие активы идут к каким партнерам (например, один партнер хранит недвижимость, другой берет оборудование)
  • Процедуры оценки активов, часто требующие проведения заверенной оценки
  • Сроки завершения дивизиона
  • Методы разрешения споров, такие как обязательный арбитраж или посредничество
  • Как обрабатываются партнерские кредиты и счета капитала при роспуске
  • Распределяются ли активы в натуральной форме или продаются с разделёнными денежными поступлениями

Без письменного соглашения партнеры наследуют правила неисполнения обязательств своей юрисдикции — правила, которые могут не соответствовать их намерениям. Соглашение о покупке-продаже является особенно важным пунктом, который может предопределить, как доли собственности передаются при роспуске, смерти или выходе. Это уменьшает конфликт во время эмоциональных или быстрых переходов. Оговорка о дробовике является еще одним полезным инструментом: один партнер устанавливает цену за акцию, а другой партнер может выбрать покупку по этой цене или продажу своих собственных акций по той же цене. Это гарантирует, что обе стороны предлагают справедливую оценку, потому что они не знают, на какой стороне сделки они окажутся.

Оценка активов партнерства

Точная оценка имеет решающее значение для справедливого разделения. Переоценка или недооценка активов может привести к неравенству и потенциальному судебному разбирательству. Методы оценки варьируются в зависимости от типа активов, но наиболее распространенные подходы включают:

Рыночный подход

Сравнивает актив с аналогичными товарами, недавно проданными на открытом рынке. Это хорошо работает для недвижимости, подержанного оборудования и товаров с активными рынками. Например, стоимость грузовика доставки может быть сопоставлена с сопоставимыми списками на таких платформах, как Kelly Blue Book или результаты аукциона коммерческого оборудования. Этот метод прост, но может не учитывать уникальные условия, такие как пользовательские модификации или стоимость, специфичная для местоположения.

Подход к доходам

Оценка текущей стоимости будущих денежных потоков, которые будет генерировать актив. Это часто используется для бизнеса, патентов или контрактов с клиентами. Анализ дисконтированного денежного потока (DCF) может определить, сколько стоит актив на основе ожидаемой прибыли. Подход к доходу более субъективен, поскольку он требует предположений о темпах роста, ставках дисконтирования и продолжительности будущих денежных потоков. Партнеры должны заранее согласовать эти предположения или нанять нейтральную третью сторону для их создания.

Подход, основанный на активах

Этот метод более прост, но не может захватить нематериальную ценность, такую как репутация бренда. Он лучше всего подходит для партнерских отношений с активами, таких как строительные фирмы или производственные предприятия. Однако он может значительно недооценивать предприятия, основанные на услугах, которые полагаются на отношения с клиентами и опыт сотрудников. В этих случаях подход к доходам, как правило, более целесообразный.

Специальные вопросы оценки

Нематериальные активы , такие как гудвил, узнаваемость бренда и проприетарные процессы, часто являются наиболее трудными для оценки. Гудвил можно разделить на личную гудвил (приписываемую репутации конкретного партнера) и деловую гудвил (приписываемую самой партнерской организации). Личная гудвил обычно остается с партнером, который его создал, в то время как деловая гудвил является собственностью партнерства, подлежащей разделению. Судебные бухгалтеры могут выполнить анализ избыточных доходов , чтобы изолировать эти компоненты.

Если партнеры не могут договориться об оценке, рекомендуется нанять профессионального оценщика бизнеса или судебного бухгалтера. Некоторые соглашения требуют «оговорки о дробовике», когда один партнер устанавливает цену, а другой может выбрать покупку или продажу по этой цене, заставляя обе стороны быть реалистичными. Посредничество также может помочь, когда оценки значительно различаются.

Отделение без соглашения

Когда партнеры не имеют письменного соглашения или соглашение не содержит никаких сведений о разделе, действуют правила УПА или РУПА по умолчанию.

  1. Прекратить деятельность или продолжать только по мере необходимости, чтобы закончить дела.Любое новое дело, сделанное после роспуска, может создать личную ответственность для партнеров.
  2. Выплатить все долги партнерства третьим лицам, включая кредиты, счета-фактуры поставщиков и заработную плату сотрудников. Приоритет отдается обеспеченным кредиторам, а затем необеспеченным кредиторам.
  3. Ликвидационное товарищество, если партнеры не согласны распределять активы в натуральной форме. Продажа активов часто приводит к более высокой общей стоимости, но может вызвать налоги и транзакционные издержки.
  4. Выделить выручку сначала для погашения партнерских кредитов, затем для возврата взносов в капитал и, наконец, для распределения прибыли в соответствии с интересами партнеров. Если выручка недостаточна, партнерам, возможно, потребуется внести дополнительные взносы для покрытия дефицита.

Равноправное распределение может применяться судами в некоторых юрисдикциях, то есть судья будет решать, что является справедливым, исходя из взносов каждого партнера, продолжительности участия и характера бизнеса. Это распространено в семейных партнерствах или совместных предприятиях, где взносы были неравными. Например, партнер, который внес значительно больше времени и опыта, может получить большую долю чистых активов, даже если взносы в капитал были равны. Если спор обостряется, судебный процесс может быть дорогостоящим и трудоемким, поэтому настоятельно рекомендуется посредничество или арбитраж, прежде чем вступить в суд.

Один из практических вариантов, когда соглашение не существует, - это согласованное соглашение о согласии , которое обсуждается . Даже без официального соглашения о партнерстве партнеры могут подписать резолюцию, в которой описывается, как будут разделены активы. Пока все партнеры добровольно соглашаются, этот документ может переопределить многие правила по умолчанию и обеспечить более плавный выход. Для получения более подробных указаний см. руководство Nolo по роспуску партнерства , в котором предлагаются типовые положения и пошаговые контрольные списки.

Налоговые льготы в разделе активов

Подразделение активов имеет значительные налоговые последствия, которые партнеры часто упускают из виду. Служба внутренних доходов (IRS) рассматривает партнерство как сквозное предприятие, поэтому налоговые последствия передачи активов текут непосредственно к партнерам. В частности:

  • Прибыль от прироста капитала может применяться, если оцененные активы, такие как недвижимость или ценные бумаги, продаются или передаются партнеру в обмен на их проценты. Прибыль рассчитывается как разница между справедливой рыночной стоимостью актива и его скорректированной базой.
  • Возврат амортизации может произойти при распределении бизнес-оборудования, превращая обычный доход в ранее заявленные вычеты. На некоторые виды имущества (раздел 1245 и 1250) распространяются правила возврата, которые могут удивить партнеров, ожидающих безналоговых распределений.
  • Партнерство Раздел 751 активы (горячие активы), такие как инвентарные запасы и нереализованная дебиторская задолженность, могут привести к непропорциональному распределению налогов. Это означает, что партнер, получающий инвентарные запасы, может быть вынужден признать обычный доход, даже если он не получил наличные деньги.
  • Налог с продаж и трансфертный налог могут применяться, когда недвижимость или транспортные средства передаются отдельным партнерам. Правила штата различаются, поэтому местные советы необходимы.

Партнеры должны проконсультироваться с налоговым консультантом, чтобы структурировать подразделение в налогово-эффективной манере. Например, распределение активов в натуре, а не продажа и распределение наличных денег может отложить или уменьшить прибыль. Кроме того, выбор раздела 754 может скорректировать внутреннюю основу партнерских активов, чтобы избежать двойного налогообложения - это особенно полезно, когда партнер уходит, а остальные партнеры хотят избежать увеличения базы для активов, которые они хранят. Для получения более подробной информации см. руководство IRS по налогообложению партнерства .

Шаги для обеспечения юридически обязательного подразделения

Для защиты всех сторон и предотвращения будущих юридических проблем следует следовать целенаправленному процессу:

  • Пересмотреть соглашение о партнерстве и любые поправки. Подтвердить, касается ли соглашение процедур роспуска, оценки активов и правил дефолта. Ищите пункты, которые требуют конкретных периодов уведомления или единодушного согласия на определенные действия.
  • Создать инвентаризацию всей собственности партнерства. Включите описания, даты покупки, затраты и текущие оценочные значения. Используйте профессиональные оценки для дорогостоящих предметов, таких как недвижимость, специализированное оборудование или интеллектуальная собственность. Подробный инвентарь предотвращает в последнюю минуту претензии на недостающие активы.
  • Выявить и урегулировать все обязательства по партнерству. Долги должны быть выплачены или приняты конкретными партнерами в письменной форме, чтобы избежать личной ответственности позже. Это включает в себя кредиты, арендные договоры, непогашенные счета-фактуры поставщиков и ожидающие законных требований. Получите заявления о выплате от кредиторов и подтвердите, что все обеспеченные долги учтены.
  • Консультирование юридических и финансовых специалистов. Адвокат, имеющий опыт работы в области партнерских отношений, может обнаружить подводные камни в соглашении, в то время как CPA или налоговый адвокат могут минимизировать налоговые последствия. Многие споры возникают из-за того, что партнеры полагаются на устные договоренности, которые не подлежат юридическому исполнению.
  • Переговоры по плану разделения. Используйте добросовестные дискуссии и, при необходимости, привлекайте посредника для содействия соглашению. Документируйте каждое предложение и встречное предложение в письменной форме. Рассмотрите возможность использования совместного подхода в стиле развода, когда обе стороны обязуются соблюдать прозрачность и избегать судебных разбирательств.
  • Проект и подписание официального мирового соглашения. Этот документ должен содержать перечень всех активов, их назначенных стоимостей и к какому партнеру идет каждый актив. Он должен быть выполнен всеми партнерами. Нотариальное заверение целесообразно, особенно если речь идет о недвижимости. В соглашение также должны быть включены взаимные релизы, которые отменяют будущие претензии, связанные с партнерством.
  • Файл требовал расторжения документов. Большинство штатов требуют сертификат о расторжении и окончательные налоговые декларации. Уведомлять кредиторов в письменной форме, аннулировать лицензии на ведение бизнеса и закрыть партнерские банковские счета. Ведите учет этих заявок в течение как минимум трех лет в случае аудитов или просроченных требований.

Часто упускается из виду один шаг — управление интеллектуальной собственностью и контрактами. Если партнерству принадлежат доменные имена, учетные записи в социальных сетях, лицензии на программное обеспечение или контракты с клиентами, они должны быть назначены или переданы явно в соглашении об урегулировании. Соглашение о неконкурентности или несолицированности также может помочь партнерам избежать прямой конкуренции друг с другом после разделения, при условии, что это разумно по объему и продолжительности.

Обычные подводные камни, чтобы избежать

Даже опытные партнеры могут совершать ошибки во время разделения активов. Некоторые из наиболее распространенных ловушек включают:

  • Поторопить процесс. Эмоциональное давление может привести к поспешным решениям, о которых впоследствии сожалеют молодые партнеры. Дайте себе время собрать профессиональные советы и вдумчиво договориться.
  • Игнорирование личных гарантий. Партнеры, которые лично гарантировали партнерские кредиты, остаются ответственными даже после роспуска, если они не получат освобождение от кредитора. Это может быть серьезной ловушкой, если у партнерства есть значительный долг.
  • Отказ в уведомлении кредиторов. Некоторые юрисдикции считают партнерства, которые не уведомляют кредиторов должным образом, как все еще активные для целей ответственности. Отправьте официальное письменное уведомление всем известным кредиторам и опубликуйте уведомление в местной газете, если это требуется по закону.
  • Просмотр пенсионных счетов и льгот. Если партнерство спонсировало пенсионные планы или предоставило медицинское страхование, эти меры должны быть рассмотрены в плане разделения. Квалифицированные планы могут потребовать специального налогового режима или подачи заявлений о прекращении плана.
  • Не обновляя записи о собственности. После разделения партнеры должны обновить регистрации транспортных средств, прав собственности, доменных имен и бизнес-лицензий, чтобы отразить новую структуру собственности.

Заключение

Юридическое оформление собственности и разделение активов партнерства имеет важное значение для защиты прав каждого и избежания будущих споров. Четкие соглашения, точные оценки и соблюдение правовых процедур являются основой справедливого и плавного процесса. Независимо от того, сворачиваете ли вы бизнес, распадаетесь после разногласий или двигаете партнерство в новом направлении, применяя структурированный подход, руководствуясь Единым законом о партнерстве, профессиональные консультации и письменное соглашение уменьшат конфликт и сохранят отношения.

Партнерства распадаются по многим причинам, но закон обеспечивает основу, которая отдает приоритет справедливости. Понимая разницу между партнерством и личной собственностью, зная правила по умолчанию вашей юрисдикции и активно решая вопросы оценки, налогообложения и документации, вы можете уверенно ориентироваться в этой сложной области. Всегда привлекайте квалифицированных юридических и финансовых консультантов - ваше будущее я будет рад, что вы сделали. Для более глубокого погружения в конкретные законы штата, страница партнерства Единой комиссии по праву предоставляет типовые законы, комментарии и информацию о государственном принятии.